Katharina Bihler beschäftigt sich seit 1990 mit experimentellem Theater, Musik, Performance und Hörspiel. Sie konzipiert, realisiert und schreibt insbesondere für Projekte, die mit den Grenzen künstlerischer Genres spielen und häufig wissenschaftliche, historische oder europäische Themen zum Gegenstand haben.

Sie konzipiert und entwickelt mit und für ihr Liquid Penguin Ensemble seit 1997 kontinuierlich Performanceformate in kleiner und großer Besetzung, kreiert für diese Produktionen insbesondere Texte und Wortmaterial aber auch Räume, Ausstattung und Kostüme. Sie agiert in diesen Produktionen selbst als Performerin und Stimmkünstlerin. Daneben wirkt sie in weiteren Projekten und Ensembles mit, etwa im spartenübergreifenden Kollektiv my wife is a little kränk, in Konzerten mit offenen Kompositionskonzepten oder als Performerin im Kollektiv Les Oniristes.

Ein weiterer Arbeitsschwerpunkt von Katharina Bihler ist die Entwicklung und Produktion von Audiowerken und Hörspielen fürs Radio, zusammen mit dem Komponisten und Kontrabassisten Stefan Scheib, mit dem sie das Liquid Penguin Ensemble gegründet hat und leitet.

Ihre Hörspiele mit Liquid Penguin erhielten zahlreiche Auszeichnungen, darunter den Hörspielpreis der Kriegsblinden 2015 für „Ickelsamers Alphabet“ und den Deutschen Hörspielpreis der ARD 2008 für „Gras wachsen hören“.  2024 erhielten Katharina Bihler und Stefan Scheib den Günter Eich Preis für ihr Hörspiel-Gesamtwerk.